한-영 무역동향 및 영국경제 주요 전망

 

 

 

□ 영국 경제구조

 

 ○ 영국은 제2차 대전 이전에 전 세계 교역량의 약 26%를 차지하면서 세계 제2위 무역국의 지위를 누린 바 있으며, 현재도 국내 총생산에서 수출의 비중이 16%로 미국을 상회하는 대외교역 지향 국가

  - 영국 경제는 그간 여타 선진국 경제와 마찬가지로 금융, 유통 등 서비스업 중심으로 성장해 70년대 GDP에서 30% 정도를 차지하던 제조업의 비중이 2006년에 들어 13.0%로 낮아지면서 서비스업 중심의 경제로 재편. 기업 활동 지원서비스, 금융, 물류 등 서비스업의 비중이 GDP의 76% 수준

 

 ○ 영국의 제조업은 GDP에서 차지하는 비중은 작지만 고용 및 투자에서 중요한 비중을 차지하며, 수출산업으로 경상수지에 기여하는 등 여전히 영국 경제의 근간으로서 중요한 역할을 수행

 

 ○ 전통적인 제조업분야에서 경쟁력이 약화됨에 따라 노동집약적, 대량생산 제조업을 포기하고, 제약 및 생명산업, 항공우주, 정보통신, 소재, 에너지환경 등 영국이 가진 강점을 최대한 활용할 수 있는 기술집약적 고부가가치 산업 위주로 제조업 구조를 재편

 

 ○ 영국은 세계 1위의 외환 및 금융파생상품 거래 규모, 세계 채권 발행의 54% 및 채권 유통액의 65% 점유 등으로 명실상부한 세계 금융의 중심국가

 

 ○ 세계 외환거래의 31%를 소화하는 런던 금융시장은 영국 국민총생산의 8%를 차지

 

□ 한영 교역현황

 

 ○ 양국 무역은 급속히 증가해 ‘07년에는 100억 달러 기록. 그러나 글로벌 금융위기 이후 양국 간 무역량이 ’08년 96억 달러→ ‘09년 67억 달러를 기록하며 감소했으나 ’10년 89억 달러로 회복세를 보임.

 

연도별 무역 현황

                (단위 : 억 달러, 전년동기대비 %)

구 분		’06	’07	’08	’09	’10
수 출	금액	56.4	68.7	59.4	38.0	56.0
	건수	2,308	698	338	1,231	1,677	538

* 누계 : 對韓 투자 (‘62년-’09. 9월), 對英 투자 (‘68년-’09. 9월)

 

□ 최근 영국경제동향

 

 ○ 영국의 2010년 4/4분기 GDP 성장률 -0.5%를 기록(3/4분기 GDP 성장률은 0.7%). 이러한 경기 위축에는 2010.12월의 열악한 기후(폭설과 한파)가 상당한 영향을 미쳤으며, 4/4분기에 경제활동이 크게 위축된 분야는 서비스(0.5% 위축), 건설(3.3% 위축) 2개 분야이며, 제조업은 상당한 신장세( 1.4%)를 시현

 

 ○ 저조한 성장률로 인해 주가와 환율이 하락하는 등 금융시장의 불안을 야기

  - 1월 25일 FTSE 지수가 0.44% 하락(26.14 하락한 5,197.71)하고, 파운드 가치도 하락(달러 대비 1.15%, 유로화 대비 1.07%)

 

 ○ 영란은행(BoE)은 예상치 못한 4/4분기 GDP 하락에도 지속 가능한 성장궤도에 복귀할 것으로 전망하며, 이러한 경기 하락 가능성 때문에 최근의 높은 인플레에도 저금리 등 확장적 통화정책을 고수해 왔음.

 

 ○ 2011년 2월 소비자 물가는 '08년 10월(4.5%) 이래 가장 높은 수준. 14개월 연속 13%를 상회

  - 영란은행의 물가관리 목표치(2.0%)는 물론 시장의 예상(4.2%)을 크게 초과, 조세인상 효과를 제외할 경우에도 2.7%로 전월(2.3%)에 이어 지속 상승 중

  - 재정긴축, 남유럽 재정불안 등 경기하방 리스크가 증대되고 경기회복 속도도 더딘 상태에서 당분간 높은 수준의 물가가 계속될 것으로 전망

 

 ○ 정부는 이에 따라 고과세, 저지출의 긴축정책을 탈피, 경제활성화를 위한 정책시행에 들어감. 3월 23일, 영국 재무장관은 4월 1일부로 현 28%인 법인세 2% 인하, 기업 특구 21개 조성, 각종 규제철폐, 중소 및 창업기업 지원책 발표

  - 법인세는 당초 예상보다 추가 1% 인하, 2014년엔 23% 수준으로까지 인하 계획

  - 중소기업 연구개발 비용의 200% 세액공제

  - 벤처기업 투자 자본 소득세 감면혜택 30%로 인상

  - 총 예산안은 경제성장률 1.7%, 정부지출 7100억 파운드, 수입 5890억 파운드로 약 1210억 파운드의 적자예산 편성

 

□ 2011 영국 경제 전망

 

  주요 거시경제 지표 변화과정  

구분	2010.1분기 말	2010.4분기 말	2011년 전망
명목GDP(백만 파운드)	324982	329566	N/A
실질 경제성장률(%)	0.4	-0.5	2.0
실업률(%)	7.9	7.7	9.1
물가 상승률(%)	3.7	3.8	4.1
환율(U$대비)	0.654	0.675	0.659
수출(백만 파운드)	102721	107590(3분기)	N/A
수입(백만 파운드)	112274	120220(3분기)	N/A
무역수지(백만 파운드)	-9553	-12630	N/A
재정적자(GDP대비 %)	71.3	N/A	N/A
정부부채(GDP대비 %)	118	177.7	149.7
주가지수 (FTSE)	5822.45	5655.20	5984.33(1월)
CDS 프리미엄(bp,5년)	99.5	102.5	N/A
독일 국채와의 스프레트(%p,10년)	3.70	3.25	3.54

자료원 : 영란은행(Bank of England), 영국세무성(HM Revenue&Customs), 영국통계청(Office for National Statistics), 영국재무성(HM Treasury), 영국부채관리청(Debt Management Office)

 

 ○ 영국 정부 및 민간기관, 2011년 경제 약소한 성장 이어갈 것으로 전망

  - 2010년 3분기 경제성장률 전분기 대비 0.8% 성장, 2분기(1.2%)에 이어 성장세

   · 침체돼 있던 건설 부문이 전분기 대비 4%나 성장, 일시적인 정부지출 확대도 도움

  - 영국 재무부(HM Treasury, 10월) 2011년 경제 2010년 대비 1.9% 성장 전망

   · GDP 1.9%, 민간소비 1.2%, 정부지출 -0.7%, 수출 5.7%, 수입 3.7%

  - 주택 가격 하락세 지속, 정부지출 삭감, 부가세 인상 등으로 더블딥 가능성 경고

   · 2010년 9월 평균주택가 사상 최대폭으로 하락해 전년대비 -0.7%, 신규 모기지 승인 전년대비 26% 감소

   · 금융권에서는 영국 주택시장이 내년 중순까지 약 5% 정도 추가 하락할 것으로 전망

 

 ○ 민간소비 및 산업 생산 점진적 호조, 정부예산 삭감으로 경제회복 더딜 전망

 

2010년 민간소비, 산업 생산, 설비투자 동향(전년대비 기준, %)

	2009Q3	2009Q4	2010Q1	2010Q2
민간소비	-3.7	-1.4	0	1.4
정부지출	0.4	-0.3	1.0	1.9
설비투자	-13.9	-14	-3.4	3.7

 

  - 2011년 부가세 인상(17.5→20%)

   · 부가세 인상 전 크리스마스 특수(2010년 11월, 12월)기간 소비 증가와 함께 부가세 인상 직후 한시적 소비 감소로 이어짐

  - 2015년까지 정부예산 25%(810억 파운드) 삭감으로 소비 위축 가능성

   · 현재 영국의 연간 재정 적자는 1550억 파운드로 GDP의 11%에 육박, 국가부채에 따른 이자만 매년 440억 파운드에 달해 정부지출 축소가 필수적

   · 공무원 및 공공기관 50만 명 감원, 최소 2년간 임금동결 발표

   · 국방부문 예산 8% 삭감으로 전투기 추가 등의 계획 전면 폐지, 복지예산 70억 파운드 삭감

   · 그러나 신재생에너지를 비롯한 녹색산업, 교통 및 통신 인프라(2000억 파운드)에는 집중투자 계획

 

 ○ 공공부문 인력 감축으로 고용 불안, 이민법 강화는 해외투자 위축으로 오히려 방해요인 지적

  - 2010년 10월 실업률은 7.7%로 소폭 감소, 청년실업률은 증가

   · 10월 통계청이 발표한 2010년 6~8월 실업률은 전년대비 0.2%, 3~5월 대비 0.1% 감소

   · 그러나 18~24세 실업자(17.1→17.7%)는 증가, 실업인구 245만 명 중 1년 이상 실업자수가 3개월 새 79만4000명에서 82만1000명으로 증가해 정부 부담 가중, 특히 실업수당 청구자수 147만 명

   · 기간 중 증가한 취업자 17만8000명 가운데 14만3000명이 비정규직, 정규직은 1만7000명에 불과

  - 신정부의 강도 높은 긴축재정이 본격화되는 연말을 기점으로 실업률이 높아질 것으로 우려

   · 공공부문 지출삭감으로 50만 개의 일자리가 직접적 영향을 받을 것으로 전망, 또한 인력개발연구소(CIPD)는 간접적인 영향으로 민간영역에서 향후 5년동안 160만 개 일자리가 폐지될 수 있다고 지적

   · 영국 정부는 중앙정부 뿐만 아니라 공단, 협회, 재단 등 정부가 제한된 행정권을 가지는 901개의 준정부기관을 통폐합을 통해 30% 이상 축소하려는 계획

  - 2011년 4월부터 투자 및 노동인력 유입 수적 제한 예정으로 투자진출 위축 가능

 

 ○ 대외거래

  - 2011년 영국 대외거래 지속성장 예측

   · 재무부 2010년 전년대비 수출 4.3%, 수입 7.6% 증가 예상, 2011년에는 수출은 5.7%, 수입 3.7%

   · 한편 원자재, 식품 등의 전 세계적인 가격 인상 움직임으로 수급 불안 조성으로 변동폭이 커질 가능성. 특히 설탕가격이 30년 만에 최고치를 경신해 식품 및 화학공업계 비상

  - EU 시장이 대외거래에 50%를 차지. 유로존 위기에 따른 영향 가능성

 

 ○ 금융권 개혁

  - 금융산업이 GDP의 10%를 차지하는 금융중심국이나 비교적 자유로운 금융규제로 프랑스, 독일 등 주변국의 비판 대상이었음. 또한 2008년 금융위기에 가장 크게 피해를 입은 국가 중 하나로 금융권 개혁에 대한 국민적 요구가 있었음.

  - 영국 정부는 세수 확보를 위해 2011년부터 은행세 도입(3월 23일 영국 재무부는 2010/11 회계언도 예산안 발표에서 은행세 인상과 더불어 석유, 전력 회사들에 대한 추가과세 계획 공개)

   · 2009년 말 금융기업 종사자 중 2만5000파운드 이상의 연말보너스 지급대상자에게 50%의 일회성 세금을 부과한 바 있으며 2011년부터 영구적으로 은행세(2011년 0.04%, 2012년부터 0.07%) 도입, 연간 40억 파운드의 추가 세수확보가 가능할 것으로 전망

  - 현재의 FSR을 폐지하고 중앙은행 외에 별도로 금융규제기구 설치

 

 

자료원 : 영국재무성, 영란은행, 한국외교통상부, 한국무역협회, GTIS 및 현지언론 종합