中, 가전유통업 선두기업 세 확장 나선다

- 궈메이·쑤닝 양대 경쟁체제 구축 -

보고일자 : 2008.3.27.

김윤희 상하이무역관

alea@kotra.or.kr

□ 인수·합병으로 궈메이·쑤닝 양대기업의 독보적인 경쟁구조체제로 전환

 ○ 2006년 궈메이는 현금+지분보유의 방식으로 대형 가전소매업체 융러(永乐)를 인수한 이후, 2007년 12월 궈메이는 6억 위앤(약 750억 원)으로 베이징다중전기(北京大众电器)를 인수하는 등 가전업계의 인수·합병 바람이 이어지고 있음.

  - 미국 최대 가전 전문유통업체 베스트 바이(best buy)는 우싱(五星)전기를 인수함.

 ○ 이에 따라 중국 가전업계는 궈메이·쑤닝·융러·다중·베스트 바이 5대 경쟁사로부터 궈메이와 쑤닝 두 개사의 독보적인 경쟁구조로 전환됨.

  - 2007년 1~9월 궈메이의 매출액은 303억1900만 위앤(약 3조7899억 원)으로 중국 내 최대 기록

  - 쑤닝전기는 같은 기간 매출액 280억4000만 위앤(약 3조5050억 원)으로 2위에 그침.

  - 궈메이와 쑤닝 2대 가전유통업체는 중국 가전제품 소매 매출액의 절반 차지

□ 중국 양대 가전 유통기업 현황

□ 궈메이·쑤닝·베스트 바이의 전략 비교

 ○ 궈메이-베이징 다중전기 인수 후 브랜드 이중 차별화 방식 운영

  - 인수 후 브랜드 구조조정 실시. 베이징 시장에서 궈메이와 다중전기는 기존 브랜드를 그대로 이중 관리하고 있으며, ‘8가지 통일, 4가지 차별화 경영전략(八个统一、四个差异)’ 채택 ▷발전전략·기업문화·그룹구매·매장선택·물류저장·정보관리·자금·제도의 통일 관리 ▷매장 이미지·타깃 소비자·마케팅·제품구조의 차별화를 가리킴.

  - 이 전략을 통해 베이징·상하이 주요 핵심시장에서 최대 매장을 확보하며, 업계 내 독보적인 위치를 확고히 하게 됨.

  - 베이징다중전기는 20여 년간 베이징을 중심으로 중국 화북지역에 발전기틀 형성. 현재 베이징에 62개, 톈진 7개, 허베이 9개, 친황다오 2개, 칭다오 2개로 총 81개의 매장을 보유하고 있음. 중국 상무부 통계에 의하면, 다중전기 2006년의 판매액은 87억 위앤(약 1조875억 원)임.

  - 다중전기 인수합병 후, 궈메이는 경쟁사인 쑤닝 매장수를 추월하게 됨. 베이징만 해도 117개 매장이 있음. 이에 반해 쑤닝은 2007년 12월까지 베이징 매장수는 40개에 불과함.

 ○ 쑤닝-가맹계약 해제하고 직영체제로 전환, 2~3선 중소도시 침투전략

  - 2007년 12월, 쑤닝전기는 19개 가맹업체들과의 계약을 해지하고 3억 위앤(약 375억 원)으로 가맹업체의 120개 가맹체인점을 인수해 직영점으로 전환, 직접 모든 매장을 통일 관리해 브랜드 이미지를 확보하는 데 주력. 이들 매장은 주로 쑤닝이 아직 진출하지 못한 청두·충칭·윈난 등 서부 지역임.

   . 이번 가맹점 인수는 70억~80억 위앤(약 8750억~1조 원)의 매출액을 늘리고, 이윤율은 3.5~4% 정도 제고될 것으로 예상

  - 핵심 관리 지역으로는 이미 진출한 대도시 매장에 집중하는 한편, 2~3선 중·소도시 시장 개척에 나서고 있음. 2008년에 전국에 200개 매장과 150개 3c(컴퓨터·가전·통신제품)+플래그십 스토어(flagship store) 개점, 3년 내 베이징·상하이에 100개 매장 개점, 5개 대형 물류기지 건설 등 발전계획 발표

 ○ 미국 가전 전문유통업체인 베스트 바이(best buy)-장기 전략에 역점

  - 베스트 바이는 중국시장에서 인수합병으로 확장을 가속하기보다는 장기발전에 역점을 두고, 향후 1년 이내 중국에 2~3개 매장을 오픈할 예정이며, 중국 시장의 특징을 파악한 후 자금력을 바탕으로 시장 진입에 가속도를 낼 것으로 예측됨.

□ 가전 유통업체 인수합병이 미치는 영향

 ○ 가전 제조업체는 유통업체의 규모 확대로 가격협상 능력이 약화될 가능성이 큼. 제조업체들은 외국계 로컬계와 상관없이 가전 유통소매의 양대 독점 선두업체들과 대응할 자본력이 부족한 상황임.

  - 제품이 동질화되고 있는 상황에서 가전제품 제조업체의 판매채널은 갈수록 거대한 유통망을 소유한 가전소매업체에 의존하게 될 수밖에 없음.

  - 궈메이·쑤닝이 1~2선 대도시 가전소매 시장에서는 높은 시장점유율을 보이고 있으나, 3~4선 중·소도시에서는 지역 전문 체인점과 농촌 위탁 판매업체로 진입의 어려움이 있을 수 있음. 그러나 이러한 어려운 장애요인도 점차 줄어들 것으로 보임.

  - 중국 로컬업체든 외국 가전업체든 최근 들어 중국 3~4선 도시 진출에 깊은 관심을 보이고 있음. 결국 쑤닝·궈메이의 향후 성패도 중서부 지역에서 어떠한 성과를 보이는가에 따라 결정될 것으로 보임.

 ○ 대형 가전 소매업체들의 인수합병이 소비자들한테 미치는 영향은 미미할 것으로 예상되지만, 향후 가격 담합 등의 부작용의 가능성도 배제하기 어려움.

  - 가전 소매업계의 인수합병은 판매채널의 집중과 소매업체들의 세력 확장을 가속화할 수 있겠으나, 점차 동질화되고 있는 제품자체에 큰 변화가 생기지는 않을 것임.

자료원 : IT시대주간, 통신정보주간, 시장보