변압기는 송배전에 활용되는 장비로 전력 시스템에서 고전압을 저전압으로 변화시켜 전력을 공급하는 역할을 하며 산업, 농업, 교통, 도시 건설 등 다양한 분야에서 광범위하게 사용되고 있다. 변압기는 절연 매질에 따라 주로 유입식 변압기와 건식 변압기로 분류할 수 있다.

<유입식/건식 변압기 장단점 분석>

[자료: 화경산업연구원(华经产业研究院)]

시장 현황

근 몇 년간의 시장 규모로 볼 때, 2019년 국가전력망(国网)의 입찰 규모가 급감하면서 중국 내 배전용 변압기 시장 규모가 48억6000만 위안으로 대폭 축소됐다. 그러나 2021년 이후 중국 내 전력망 투자가 속도를 내면서 변압기 시장 규모가 점차 회복되기 시작했으며, 2023년에는 전년 대비 14.53% 증가한 194억3500만 위안에 달했다. 특히 유입식 변압기가 전체 시장의 89.66%를 차지하며 시장을 주도하고 있다.

<2015~2023년 중국 배전 변압기 시장규모 및 구조>

(단위: 억 위안, %)

[자료: 화경산업연구원(华经产业研究院)]

최근 몇 년간 중국 변압기 생산량과 수요량은 비교적 큰 변동성을 보이고 있다. 2019년과 2020년, 중국 내 전력망 기업의 배전 설비 투자 규모가 급감함에 따라 생산 및 판매도 크게 위축됐다. 그러나 2021년부터 전력망 신설 및 투자가 확대되면서 생산과 수요가 회복세를 보이고 있으며 2023년에는 생산량이 약 4059.22만 kVA, 수요량이 3347.81만 kVA에 달하는 수치를 기록했다.

<2015~2023년 중국 배전 변압기 생산량 및 수요량>

(단위: 만 kVA)

[자료: 화경산업연구원(华经产业研究院)]

중국 내 변압기 시장은 제품 유형, 브랜드, 규격, 성능, 적용 분야 등 다양한 요인에 따라 단가에서 뚜렷한 차이를 보이고 있으며 이러한 요인들이 복합적으로 작용하면서 동일 용량 기준(kVA)이라 하더라도 가격이 크게 달라지는 경향을 보이고 있다.

화경산업연구원(华经产业研究院)에서 발표한 통계에 따르면 2023년 기준 중국 내 배전용 변압기의 평균 판매 단가는 약 58.05위안/kVA이다. 그 중 건식 변압기의 평균 판매 단가는 약 75.74위안/kVA, 유입식 변압기의 평균 판매 단가는 56.53위안/kVA다. 

수출입 동향

2024년 중국 내 변압기 수출액은 464억8000만 달러로 전년 대비 1.2% 감소했다. 수출대상 지역 중에서는 미국향 변압기 수출이 가장 큰 비중을 차지하고 있다. 2024년 對미국 수출액은 전년 대비 5.6% 감소한 47억 달러로 전체 수출액의 10.0%를 차지한다.

<최근 3개년 중국 내 변압기(HS코드 8504) 수출 동향>

(단위: US$ 백만, %)

[자료: GTA, 2025.6.12.]

2024년 중국의 변압기 수입액은 전년 대비 10.2% 감소한 102억8100만 달러를 기록했다. 對중국 수입 비중이 24.2%로 가장 크며 2024년 對중국 수입액은 24억8600만 달러로 전년 대비 9.8% 감소했다. 對한국 수입비중은 2.1%를 기록했으며 2024년 對한국 수입액은 전년 대비 1.0% 감소한 2억1100만 달러다.

<최근 3개년 중국 내 변압기(HS코드 8504) 수입 동향>

(단위: US$백만, %)

*주: GTA에서 자국이 자국에서 수입한 것으로 나타나는 경우는, 자국에서 수출했던 제품을 가공 후 다시 들여오거나 

보세구역 등 특별통관지역 간 이동으로 인해 발생한 통계상 현상임

[자료: GTA, 2025.6.12.]

주요 기업 분석

2023년 쳰잔산업연구원(前瞻产业研究院)에서 발표한 자료에 따르면, 중국 내 변압기 산업은 주로 외자 기업과 중국 내 대형 국유 또는 민영 기업들이 선도하고 있으며, 그 뒤로 중소형 기업들이 활발히 성장하는 양상을 보이고 있다.

글로벌 대형 다국적 기업으로는 ABB, AREVA, 지멘스(Siemens), 도시바(Toshiba) 등이 있으며 이러한 기업들은 첨단 기술력과 뛰어난 경영 역량을 기반으로 중국 시장에서 약 20~30%의 점유율을 차지하고 있다. 그 뒤로 보변전기(保变), 특변전기(特变), 서변전기(西变) 등 중국 내 대형 국유 또는 민영기업들이 30~40%를 차지하며 강력한 경쟁력을 확보하고 있다. 또한 진판과기(金盘科技), 순나주식(顺钠股份), 산변과기(三变科技) 등 규모가 비교적 작은 현지 민영 기업들이 틈새 시장을 중심으로 활발한 성장을 이어가고 있다.

기업 정보 조회 플랫폼인 ‘치차마오(企查猫)‘에서 ’전력 변압기‘를 키워드로 정밀 검색한 결과에 따르면, 2023년 기준 중국 내 변압기 제조 기업의 지역 분포는 주로 산둥성(164개사), 허베이성(127개사), 장쑤성(102개사), 저장성(92개사), 광둥성(63개사)에 광범위하게 분포돼 있다.

대표적인 기업 분포로 볼 때 주로 상하이, 저장 등 장강 삼각주 지역과 광둥, 베이징 등 경제 발달 지역에 위치해 있다.

<2023년 기준 중국 내 변압기 대표기업 지역 분포>

[자료: 쳰잔산업연구원(前瞻产业研究院)]

2022년 기준 변압기 관련 사업 매출액으로 볼 때, 특변전기(特变电工)가 135억2800만 위안으로 매출 1위를 차지했으며, 중국시디엔(中国西电)이 55억7600만 위안으로 2위, 쉬지전기(许继电气)와 보변전기(保变电气)가 각각 3위와 4위를 기록했다.

<2022년 중국 내 변압기 산업 대표 기업 매출액>

(단위: 억 위안)

[자료: 쳰잔산업연구원(前瞻产业研究院)]

중국 내 변압기 산업의 진입 장벽이 비교적 높은 편이므로 신규 기업들의 경쟁 위협은 제한적인 수준이다. 고객사 측면에서 볼 때 중국 내 주요 고객사는 국가전망공사(国家电网)와 남방전망공사(南方电网)이며 제품 구매는 주로 입찰 방식으로 이뤄진다. 

변압기 생산 지원 관련 정책

중국은 최근 몇 년간 고효율 에너지 절약형 변압기의 개발을 촉진하는 데 중점을 두고 있으며, 변압기의 디지털화, 친환경화 및 지능화 발전을 추진하고 있다. 그 예시로 2024년 8월 국가발전개혁위원회 판공청과 국가에너지국은 ’에너지 주요 분야 대규모 설비 교체 시행 방안‘을 발표했으며 해당 방안의 주요 과제 중 하나로 “송배전 설비의 교체 및 기술 개조 추진”이 제기되기도 했다. 이처럼 국가 정책은 오래된 전력설비 개조에 본격적으로 나서고 있으며, 이는 변압기 산업에 새로운 성장 동력을 제공하고 있다. 중국의 변압기 관련 주요 정책은 아래와 같다.

<2023~2024년 중국 내 변압기 관련 정책>

[자료: 관옌티엔시아(观研天下)]

중국 변압기 산업의 과제

R&D 역량 부족은 중국 변압기 산업 발전을 제약하는 핵심 문제 중 하나다. 특히 선진국과 비교할 때 고급 기술 및 핵심 부품 개발에서 여전히 큰 격차가 존재하며 이로 인해 중국 기업들은 특히 지능화, 고효율 에너지 절감, 친환경 변압기 등 분야의 국제 시장에서 경쟁력을 확보하기 어렵다. 가장 주된 원인으로는 기술 R&D에 대한 투자가 미흡하기 때문이다. 일부 기업들은 여전히 전통적인 제조공정에 의존하고 있으며 신기술 및 신소재에 대한 연구개발 투자가 부족하다.

뿐만 아니라 중국 변압기 산업은 시장 참여 주체가 다양하고 경쟁이 치열한 양상을 보이고 있다. 특히 고압 직류(HVDC) 변압기나 스마트 변압기 등 고급 제품군에서 국내외 주요 기업들이 기술력과 브랜드 영향력을 바탕으로 시장 점유율을 확대하고 있는 가운데, 고부가가치 시장에서의 경쟁은 더욱 치열한 구조를 보이고 있다. 또한 ’일대일로(一带一路)‘ 등 국가 전략이 추진됨에 따라 해외 기업들이 중국 변압기 시장에 진입하면서 지속적으로 도전하고 있다.

최근 중국 내 변압기 품질 문제도 큰 이슈로 떠오르고 있는데, 이는 일부 기업들이 알루미늄으로 구리를 대체하거나, 저급 자재를 사용하는 등 행위가 발생하고 있기 때문이다. 이러한 문제는 변압기 산업의 지속 가능한 발전을 위협하는 중대한 요인으로 작용하고 있으며 구체적으로 아래와 같은 구리의 특징으로 인해 구리를 알루미늄으로 완전히 대체하기 어려울 것으로 판단하고 있다.

<구리를 알루미늄으로 대체하기 어려운 이유>

[자료: 소후망(搜狐网)]

전망 및 시사점

중국 컨설팅 업체인 PUHUA POLICY(普华有策)에서 발표한 자료에 따르면 2024년부터 2025년까지 중국 내 전체 변압기 시장의 연복합 성장률은 5.25%로 2025년의 시장규모는 720억 위안에 달할 것으로 전망하고 있다. 이처럼 중국의 변압기 시장은 신형 전력 시스템 구축, 재생에너지 연계, 노후 전력설비 교체 수요 증가에 따라 지속적인 성장세를 보일 것이다.

변압기 제조사인 J 사 관계자는 KOTRA 베이징무역관과의 인터뷰에서 “2025년 중국의 변압기 시장은 고효율화, 지능화, 친환경화라는 세 가지 축을 중심으로 발전할 것이다. 우리와 같은 기업들은 초전도 기술 적용, 디지털 트윈 기반 원격 운영·유지보수 등에 주력해 글로벌 경쟁 심화 등 복합적인 위기에 대응할 수 있다”라며 앞으로의 발전 방향에 대해 입을 열었다.

이와 같은 중국 내 변압기 시장에 대응해 우리 기업들은 구리 기반 고신뢰성, 고효율 제품의 기술 경쟁력을 바탕으로 중국의 ‘노후 전력망 개조’ 및 ‘탄소중립 정책’ 수요에 대응할 수 있다. 특히 스마트 변압기, 디지털 모니터링 기능이 결합된 제품의 수출 가능성이 높다.

또한 중국은 알루미늄 자원 확보에 한계를 보이며, 구리의 재활용과 해외 자원 확보에 적극적이다. 구리의 재활용률 및 고급 도체 수요가 높아지는 상황에서, 한국 기업은 친환경 재료 사용과 원자재 효율성 면에서 강점을 내세운 차별화 전략이 요구된다. 장기적으로는 재생 구리 활용 제품, ESG 기준을 충족하는 설계 등도 중요한 경쟁 요소가 될 수 있다.

앞으로 중국 변압기 시장은 지속적인 성장이 예상되는 만큼 우리 기업도 변화하는 시장 흐름을 면밀히 분석하고, 전략적 대응을 통해 새로운 기회를 선점해 나가야 할 것이다. 

자료: 화경산업연구원(华经产业研究院), GTA, 쳰잔산업연구원(前瞻产业研究院), 치차마오(企查猫), 관옌티엔시아(观研天下), 소후망(搜狐网), PUHUA POLICY(普华有策) 등 베이징무역관 자료 종합