2009년 스웨덴 경제전망

- 경제위기로 마이너스 3.9% 성장 -

 

 

Ⅰ. 2009년 스웨덴 경제전망

 

1. 일반 거시경제 지표

 

주요지표	2006	2007	2008	2009(전망)	2010(전망)
1인당 GDP(US$)	34,902	36,336	36,371	35,136	35,062
실질성장률(%)	4.3	2.6	-0.2	-3.9	0.9
물가상승률(%)	1.9	2.2	3.4	-0.3	0.8
실업률(%)	7.1	6.2	6.1	8.7	10.7
수출(US$ 십억) FOB	148	169	182	120	127
수입(US$ 십억) FOB	127	151	165	112	119
연평균환율(SEK/US$ 1)	7.37	6.76	6.58	8.36	7.85

            자료원 : EIU, 스웨덴 경제연구소

 

2. 2009 주요 경제전망

 

□ 마이너스 경제성장(-3.9%)

 

 ○ 글로벌 경기침체로 스웨덴 수출 타격

  - 전년 대비 수출 34% 감소 전망

  - OECD 경기침체가 가장 큰 요소(수출 비중 80%)

 

 ○ OECD국가의 경제회복에 힘입어 2011년부터 스웨덴 경기 회복 전망

        (단위 : US$, %)

구분	2007	2008	2009	2010
GDP	4,535억	4,788억	3,477억	3,786억
1인당 GDP	36,336	36,371	35,136	35,062

            자료원 : EIU

 

□ 대외교역 감소

 

 ○ 전년 대비 수출 34% 감소, 수입 32% 감소 전망

  - 글로벌 수요 감소 및 시장점유율 축소로 대외수출 약세 지속

  - 대외수출 감소는 수출산업의 구조조정 유발

 

 ○ 2011년부터 세계경제 회복세로 교역량 증가 예상

 

스웨덴 교역전망

 (단위 : US$ 억)

구분	2006	2007	2008	2009
수출	1,473	1,690	1,816	1,206
수입	1,251	1,510	1,647	1,121
무역수지	222	180	169	85

자료원 : 스웨덴 통계청, EIU

 

□ 소비·투자 위축

 

소비 및 투자 전망

구분(증가율 %)	2007	2008	2009	2010
가계소비	3.1	-0.4	-2.9	0.8
고정투자	7.7	3.7	-6.0	-4.2
내수	4.2	-0.1	-2.9	0.6

자료원 : EIU

 

 ○ 지난해 말부터 시작된 민간가계소비 감소세가 2009년에도 지속 전망

  - 고용불안 및 가계 부(富)의 감소, 암울한 경제전망으로 인해 민간가계소비가 대폭 위축되고 저축이 급격히 증가

 

 ○ 소비 트렌드 변화

  - 식료품, 의류, 신발, 핸드폰 등 일반 소비재 : 저가제품 선호

  - 내구재 구매자제 : 자동차, 가구, 가전제품 등

 

□ 스웨덴 크로나화, 약세로 반전

 

 ○ 2007년, 2008년 상반기까지 강세를 보이던 스웨덴 크로나화가 금융위기 이후 미달러와 유로화 대비 평가절하

  - 대미 환율 : US$ 1 = SEK 8.21(2008 : 6.58)

  - 대유로 환율 : Euro 1 = SEK 10.88(2008 : 9.60)

 

 ○ 2009년 초 시장상황에 민감하게 반응했던 환율은 각국의 경기부양정책에 힘입어 시장이 안정되면서 변동성 완화 추세

 

환율 동향

연말 환율	2006	2007	2008	2009	2010
SEK/US$	6.84	6.47	8	8.20	7.33
SEK/Euro	9.04	9.42	10.72	10.56	9.60

전망 : 스웨덴 중앙은행, 스웨덴 국립경제연구소

 

 ○ 스웨덴 주력산업의 경쟁력 회복에 긍정적

  - 특히 대미수출이 큰 글로벌기업(Volvo, ABB, Ericsson사 등)의 수출채산성 일부 회복

  - 스웨덴은 한국과 같이 수출의존형 국가이지만 대부분 수출기업이 국내보다는 해외에서 생산라인 운영

  - 따라서 스웨덴 크로나화의 약세에도 불구, 국내생산물량 보다는 해외생산물량의 수출비중이 높은 교역구조때문에 수출기업의 채산성 회복은 한정적

 

□ 실업률 큰 폭 증가

 

 ○ 노동시장 위축

  - 경기위축 및 시장 불확실성으로 신규 고용 현저 감소

  - 2010년까지 25만 개의 일자리가 사라질 것이며, 이 중 절반이 산업계에서 발생할 것으로 전망(50만 명의 실업이 발생)

  - 조기은퇴와 신규인력의 노동시장 진입 지연이 예상됨.(자연실업률 증가)

  - 정부지출 확대로 인한 공공부문의 고용유지가 노동시장의 버팀목 역할을 수행할 예정

 

 ○ 구조조정 확산

  - 수출비중이 큰 스웨덴 전 산업계 구조조정 칼바람

  - 볼보 승용차를 시작으로 트럭, 철강, 광산, 화학, 건설, 제약업 등 전 산업으로 확산

  - 실업률 증가 : 8.7%(2008 : 6.2%)

 

3. 스웨덴 정부의 경기활성화 정책

 

□ 콜금리 인하

 

 ○ 경기활성화를 위해 콜금리 단기간 대폭 인하

  - 생산과 고용의 감소, 수출급감 등으로 경기침체 심화

  - 내수와 글로벌 수요 감소로 인플레이션 억제 유리

   · 2009(-0.3%), 2010(0.8%)

  - 2008년 10월 이후 4회에 걸쳐 3.75% 인하조치 단행

  - 6개월 내에 추가 인하 전망

 

콜금리 변동현황

시기	‘08.2	‘08.7	‘08.8	‘08.9	‘08.10	‘08.12	‘09.2
콜금리(%)	4.25	4.50	4.75	4.25	3.75	2.0	1.0

자료원 : 스웨덴 중앙은행

 

□ 스웨덴정부의 재정확대 및 금융기관 안정 지원

 

 ○ 금융기관 정부보증 지원

  - 보증규모 : SEK 1조5000억($ 1838억)

  - 보증기간 : 2009년 10월 31일까지(1회 연장, 6개월)

 

 ○ 안정화 펀드 조성 예정

  - 조성목적 : 은행의 잠재적 지급불능에 대비

  - 규모 : 초기 SEK 150억에서 15년에 걸쳐 SEK 1500억으로 확대 계획

 

금융위기로 인한 스웨덴 금융권 손실내역  ㅇ 스웨덴 은행이 중동부유럽과 발틱국가에 대출한 총 금액은 1110억 달러. 이 중 870억 달러를 발틱국에 대출함.  ㅇ 발틱국 및 동유럽 경제위기로 주요 대출은행의 영업실적 급락  ㅇ Swedbank는 2008년 4/4분기실적 전년 동기 대비 41% 감소

 

 ○ 경기활성화를 위한 추경예산 편성

  - 2009년 : US$ 57억(SEK 350억)

  - 2010년 : US$ 49억(SEK 300억)

  - 2010년 對지방정부 교부금에 21억 달러 추가 배정

 

 ○ 감세추진 : 개인소득세, 법인세, 사회보장세 등 세율 인하

 

II. 우리나라의 대스웨덴 교역 전망

 

1. 교역 전망

      (단위 : US$ 백만, %)

연도	2007			2008			2009(전망)
	수출	수입	수출		수입	수출		수입
금액	950	1,192	935		1,299	808		1,056
증가율	10.8	20.7	-1.6		8.9	-13.6		-18.7

주 : 2009 전망치는 EIU 자료(한국의 대외 수·출입전망)를 근거로 환산

자료원 : KITA, EIU

 

2. 교역 현황

 

수출 호조품목

           (단위 : 천 달러, %)

순위	품목	2007		2008
		금액	증가율	금액	증가율
1	선박	151,396	18.3	254,421	68.1
5	유선전송장치	24,622	307.2	39,401	60.0
8	축전지	17,223	46.8	24,040	39.6
7	무선통신기기부품	20,341	8.9	25,551	25.6
4	아연도강판	48,586	190.1	57,986	19.4

자료원 : KITA

 

수출 부진품목

          (단위 : 천 달러, %)

순위	품목	2007		2008
		금액	증가율	금액	증가율
3	승용차	177,110	3.4	84,707	-52.2
12	무선수신기	28,022	14.2	15,507	-44.7
10	자동차부품	27,898	-29.7	21,134	-24.2
2	무선전화기	106,897	-27.9	98,801	-7.6
6	타이어	36,891	9.6	34,441	-6.6

자료원 : KITA

 

주요 수입품목

    (단위 : 천 달러, %)

순위	품목	2007		2008
		금액	증가율	금액	증가율
1	중후판	27,698	72.1	84,017	203.3
2	의약품	63,048	11.4	69,073	9.6
3	원동기	53,991	9.3	56,430	4.5
4	화학기계	39,169	92.9	42,794	9.3
5	기타철강제품	35,192	20.5	41,885	19.0

자료원 : KITA