인도 브랜드 boAt, 애플·샤오미·삼성 등 글로벌 대기업과 웨어러블 시장 점유율 TOP 5 

글로벌 웨어러블 기기 시장이 건강관리 수요 확대와 신규 제품 출시를 바탕으로 성장세를 이어가고 있다. IT 및 통신 테크놀로지 시장 분석 및 컨설팅 기업 IDC에 따르면 2025년 글로벌 웨어러블 기기 출하량은 전년 대비 9.1% 증가한 6억1150만 대를 기록했다. 업계에서는 신규 제품 출시와 교체 수요, 가격대 다양화, 중국 정부 보조금 정책 등이 시장 성장의 주요 배경으로 작용했다고 분석하고 있다.

제품별로는 이어웨어(Earwear)가 전년 대비 7.8% 성장했으며, 스마트워치는 Apple과 Huawei를 중심으로 성장세를 유지했다. 특히 손목밴드(Wristband)는 Xiaomi를 중심으로 건강관리형 웨어러블 수요가 확대되면서 14.7%의 가장 높은 성장률을 기록했다.

IDC는 글로벌 웨어러블 기기 출하량이 2026년 6억 2520만 대, 2030년에는 6억 8970만 대까지 증가할 것으로 전망했다. 업계에서는 스마트링(smart ring), 디스플레이리스 스마트글라스(display-less smart glasses) 등 신규 제품군이 향후 시장 확대를 이끌 것으로 보고 있다.

<글로벌 웨어러블 기기 시장 전망>

(단위 : 백만 대)

[자료: IDC Quarterly Wearable Device Tracker – Forecast 2025]

기업별 시장점유율에서는 Apple이 2025년 4분기 기준 21.0%로 글로벌 1위를 유지했다. 이어 Xiaomi(10.3%), Huawei(8.0%), Samsung(7.7%) 순으로 나타났다. 특히 인도 기업 boAt(Imagine Marketing)이 글로벌 시장의 3.7%를 차지하며 인도 웨어러블 브랜드의 해외 영향력 확대 가능성도 크게 주목받고 있다. 다만 기타 제조사가 전체 시장의 49.4%를 차지하고 있어 시장 경쟁은 여전히 매우 치열한 것으로 분석된다.

<2025년 4분기 글로벌 웨어러블 브랜드 시장 점유율>

[자료: IDC Quarterly Wearable Device Tracker – Forecast 2025]

업계에서는 이러한 글로벌 시장 변화 속에서 인도가 점차 핵심 시장으로 성장하고 있다고 평가하고 있다. 인도는 가격 경쟁력과 건강관리 중심 제품 수요 확대, 현지 브랜드 성장 등을 바탕으로 웨어러블 기기 보급이 빠르게 확대되고 있는 상황이다.

단기적 둔화에도 시장 장기 성장 전망은 '맑음'

2025년 인도 웨어러블 시장은 기기 출하량이 전년 대비 4% 감소한 1억 1420만 대를 기록하며 2년 연속 감소하는 단기적 성장 둔화를 겪었음에도, 업계에서는 장기 성장 가능성은 여전히 높다고 보고 있다. 시장조사업체 Mordor Intelligence는 인도 스마트 웨어러블 시장 규모가 2025년 29억4000만 달러에서 2031년 102억6000만 달러까지 확대될 것으로 전망했으며, 2026~2031년 연평균 성장률(CAGR)은 23.17%에 이를 것으로 예상했다.

시장 성장 배경으로는 건강에 대한 관심 증가, 커넥티드 기기 보급 확대, UPI 기반 디지털 결제 기능이 적용된 스마트워치 확산, 생산연계인센티브(PLI) 정책 및 Ayushman Bharat Digital Mission(ABDM) 등 정부 지원 정책이 꼽힌다. 또한 현지 생산 확대와 2·3선 도시 중심 소비층 확대도 웨어러블 기기 시장 성장 기반을 넓히고 있는 것으로 분석된다. 업계에서는 향후 인도 소비자 수요가 단순 스마트워치 중심에서 건강관리·전문화 기기 중심으로 빠르게 이동할 것으로 전망하고 있다.

<인도 웨어러블 기기 시장 전망>

[자료: IDC Quarterly Wearable Device Tracker – Forecast 2025]

스마트글라스·헬스케어, 의료용·산업용 기기 등 급부상하며 용도 및 제품군 다양화 

인도 웨어러블 시장은 스마트워치, 이어웨어(Earwear), 스마트밴드, 스마트링, 스마트글라스 등 다양한 제품군으로 빠르게 세분화되고 있다. 각 제품군은 소비자 수요와 시장 성숙도에 따라 서로 다른 성장 흐름을 보이고 있다는 평가다.

스마트워치는 여전히 인도 웨어러블 시장의 핵심 제품군 중 하나로 자리잡고 있다. 다만 2025년에는 저가형(entry-level) 제품 수요 둔화 영향으로 출하량이 전년 대비 17.6% 감소했다. 반면 평균판매가격(ASP)은 전년 대비 11.7% 상승한 26.5달러를 기록하며 소비자 수요가 점차 프리미엄·고기능 제품 중심으로 이동하고 있는 것으로 나타났다. 브랜드별로는 Noise가 26.6% 점유율로 시장 1위를 차지했으며, boAt(14.1%), Fire-Boltt(9.7%) 등이 뒤를 이었다.

 

<인도 스마트워치 시장 주요 기업별 점유율 및 전년도 대비 성장률(2025)>

 

[자료: IDC India Monthly Wearable Device Tracker, March 2026]

이어웨어는 현재 인도 웨어러블 시장에서 가장 큰 출하량 비중을 차지하는 분야다. 2025년 출하량은 전년 대비 1.4% 증가한 8470만 대를 기록했다. 특히 TWS(True Wireless Stereo) 제품이 전체 이어웨어 출하량의 70.2%를 차지하며 시장 성장을 주도했다. 이어웨어 시장에서는 boAt가 32.9%의 점유율로 선두를 유지했으며, GoBoult(12.7%), Noise(8.8%) 등이 주요 경쟁업체로 나타났다.

 

<인도 TWS 시장 주요 기업별 점유율 및 전년도 대비 성장률(2025)>

[자료: IDC India Monthly Wearable Device Tracker, March 2026]

신규 웨어러블 제품군도 점차 시장 존재감을 확대하고 있다. 스마트 손목밴드(Smart Wristband)는 2025년 출하량이 전년 대비 67.0% 증가한 30만 대를 기록하며 회복세를 나타냈다. 삼성전자가 59.0%의 점유율로 시장을 주도했으며, Pebble(SRK Powertech)이 14.2%로 뒤를 이었다. 특히 WHOOP, Amazfit(Zepp) 등이 선보인 스크린리스(screenless) 피트니스 중심 제품들이 시장 성장에 영향을 미친 것으로 분석된다.

반면 스마트링(Smart Ring)은 아직 틈새시장(niche market) 성격이 강한 영향으로 2025년 출하량이 전년 대비 30.6% 감소했다. 다만 Ultrahuman(30.4%), Gabit(18.3%) 등은 건강관리 중심 웨어러블 시장에서 점유율 확대를 이어가고 있다.

가장 높은 성장세를 기록한 분야는 스마트글라스(Smart Glasses)였다. 2025년 스마트글라스 출하량은 전년 대비 1541.3% 급증했으며, AI 기능과 이미지 기반 기술에 대한 관심 증가가 시장 확대를 이끈 것으로 분석된다. 시장점유율에서는 Lenskart가 36.2%로 1위를 기록했으며, Meta(28.4%), Fire-Boltt(17.1%) 등이 뒤를 이었다. 스마트글라스 평균판매가격도 전년 대비 152.4% 상승한 112.6달러를 기록해 프리미엄·첨단 제품 중심 시장 확대 흐름이 나타나고 있다.

소비자용 제품 외에도 의료·산업용 웨어러블 시장 성장 가능성 역시 주목받고 있다. 특히 웨어러블 의료기기 시장은 원격환자모니터링(Remote Patient Monitoring), 연결형 센서(Connected Sensors), 예방의료 기술 확산과 함께 빠르게 성장하고 있다. IBEF에 따르면 인도 웨어러블 의료기기 시장 규모는 2024년 10억4000만 달러에서 2033년 42억 달러까지 확대될 전망이다. 또한 AR·VR·XR 기반 웨어러블 기기도 게임, 교육, 산업훈련, 기업용 시장 등을 중심으로 점진적인 수요 확대가 예상된다. 산업용 웨어러블, 스마트 의류(Smart Clothing), 아동·안전용 웨어러블 시장 역시 향후 성장 가능성이 높은 분야로 평가된다.

업계에서는 인도 웨어러블 시장이 점차 제품 전문화(Product Specialization), 가격 전략, 생태계 연계(Ecosystem Integration), 브랜드 포지셔닝 중심 경쟁 구조로 재편되고 있다고 분석하고 있다.

 

<인도 웨어러블 기기 품목별 출하량 및 전년도 대비 성장률(2025)>

 

[자료: IDC India Monthly Wearable Device Tracker, March 2026]

수요 확대에 힘입어 스타트업·투자↑… boAt 필두로 경쟁구도 심화

인도의 웨어러블 기술 생태계가 지난 10년간 빠르게 성장하면서 스타트업 설립과 투자도 크게 확대되고 있다. 시장조사업체 Tracxn에 따르면 인도 웨어러블 기술 스타트업 설립은 2016년에 가장 활발했으며, 당시 총 55개 기업이 새롭게 설립됐다. 최근 들어 신규 스타트업 설립 속도는 다소 둔화됐지만 투자자 관심은 여전히 높은 수준을 유지하고 있다. 지난 10년간 인도 웨어러블 기술 분야 누적 투자금은 4억5500만 달러를 넘어선 것으로 나타났다. 특히 투자 규모는 2020년 1억1100만 달러 이상을 기록하며 정점을 찍었다. 업계에서는 스마트 오디오 제품, 피트니스 웨어러블, 보급형 스마트워치 수요 확대가 투자 증가를 견인했다고 분석하고 있다.

<인도 웨어러블 기기 시장 내 스타트업 및 투자액 추이>

[자료: Tracxn Report - Wearable Technology Sector in India]

웨어러블 생태계 확대와 함께 브랜드별 시장 경쟁도 더욱 치열해지고 있다. 2025년 인도 웨어러블 시장에서는 현지 브랜드 boAt(Imagine Marketing)가 시장점유율을 2024년 27.6%에서 2025년 29.2%까지 확대하며 시장 지배력을 강화했다. boAt는 TWS(True Wireless Stereo), 유선 오디오(tethered audio), 오버이어 헤드폰(over-the-ear headphones) 등 다양한 제품군에서 강한 판매 실적을 기록한 것으로 나타났다. 이어 Noise가 12.0%, GoBoult가 9.3%, OPPO(OnePlus 포함)가 8.1%, realme가 6.2%의 시장점유율을 기록했다.

브랜드별 성장률에서는 realme가 전년 대비 27.8% 증가하며 가장 높은 성장세를 보였고, OPPO 역시 15.0% 성장했다. 스마트폰 생태계를 기반으로 한 브랜드들의 영향력이 인도 웨어러블 시장에서도 빠르게 확대되고 았는 양상이다.

다만 전체 인도 웨어러블 시장 규모는 2025년 기준 전년 대비 4.0% 감소한 것으로 나타났다.

 

<인도 웨어러블 기기 주요 기업 시장 점유율 및 성장률>

[자료: IDC India Monthly Wearable Device Tracker, March 2026]

<주요 기업 개요>

기업명	주요내용
Imagine Marketing Ltd (boAt)	2013년에 설립된 인도 기업으로 합리적인 가격대와 세련된 디자인, 내구성을 갖춘 스마트워치, 무선 이어버드, 헤드폰 등 오디오 기기를 앞세워 글로벌 시장점유율 5위 달성(2025) 주요 제품: TWS 이어버드, 스마트워치, 넥밴드, 무선 스피커, 헤드폰, 사운드바, 파티 스피커, 보조배터리, 차량용 대시캠, 프로젝터, 게이밍 시리즈, 충전기 및 케이블, 유선 이어폰, 한정판 제품 등. 웹사이트: https://www.boat-lifestyle.com
Nexxbase Marketing Pvt Ltd (Noise)	2009년 설립. 젊고 대담한 브랜드 이미지로 잘 알려져 있으며, 모험 및 스포츠를 즐기는 젊은 소비층을 겨냥한 독창적인 헤드기어 및 웨어러블 제품군을 보유 주요 제품: TWS 이어버드, 헤드폰, 스마트워치, 스마트링, 스마트밴드 및 파워 시리즈 제품 등. Website: https://www.gonoise.com
Boult Audio Pvt Ltd (GoBoult)	2020년에 설립된 인도의 전자기기 브랜드로 오디오 및 웨어러블 제품군을 중심으로 빠르게 성장 중 주요 제품: TWS 이어버드, 스마트워치, 스피커, 충전 액세서리, 헤드폰, 홈오디오, 넥밴드 및 보조배터리 등. 웹사이트: https://goboult.co.in/
Boltt Sports Technologies Pvt Ltd (Fire-Boltt)	2015년에 설립된 첨단 기술과 패션 감각의 결합이라는 비전을 바탕으로 설립된 브랜드로 현재는 혁신성·디자인·성능 측면에서 인도 대표 웨어러블 브랜드 중 하나로 성장한 기업임 주요 제품: 스마트워치, 스마트 오디오, 스마트글라스 및 액세서리 제품 등. Website: https://www.fireboltt.com/

[자료: 각 기업 홈페이지]

업계에서는 시장 경쟁 심화와 함께 유통 전략 및 판매채널 확보가 브랜드 경쟁력에 더욱 중요한 요소로 부상하고 있다고 분석한다. 이에 따라 향후 인도 웨어러블 시장에서는 제품 경쟁력뿐 아니라 유통망 확대와 소비자 접근성 강화가 핵심 경쟁 요소가 될 것으로 전망된다.

인도 웨어러블 유통시장, 온라인 중심 확대… 현지 생산·전문화 채널 강화

인도의 웨어러블 기술 유통 생태계는 현지 생산, 수입, 전자상거래(E-commerce), 오프라인 유통망이 결합된 구조로 빠르게 확대되고 있다. 최근에는 전자제품 생산연계인센티브(PLI) 정책을 기반으로 웨어러블 기기의 현지 조립 비중도 점차 증가하는 추세다. 특히 인도 현지 브랜드들은 EMS(Electronics Manufacturing Services) 기업들과 협력해 생산비 절감과 공급망 효율성 개선에 나서고 있다. 동시에 단계적 제조프로그램(PMP) 역시 웨어러블 및 히어러블(Hearable) 기기의 현지 조립과 부품 국산화를 확대하는 데 영향을 미치고 있다.

반면 프리미엄 글로벌 브랜드들은 여전히 고급 웨어러블 기기와 핵심 부품을 수입 중심으로 공급하고 있다. 또한 인도 시장에는 저가·무브랜드(unbranded) 웨어러블 제품도 대량 유입되고 있으며, 이들 제품은 가격 민감도가 높은 소비층을 대상으로 무역업체, 도매상, 지역 수입업체 등을 통해 유통되고 있다.

생산 및 수입 이후 웨어러블 제품은 온라인·오프라인 유통망을 통해 최종 소비자에게 공급된다. 현재 인도에서는 전자상거래 플랫폼이 웨어러블 판매의 핵심 채널로 자리잡고 있다. 업계에서는 공격적인 할인 경쟁과 기습 세일(Flash Sale), 전국 단위 배송망 확대가 온라인 판매 성장의 주요 배경이라고 분석하고 있다.

다만 오프라인 유통망 역시 여전히 중요한 역할을 수행하고 있다. 특히 프리미엄 제품의 경우 직접 제품을 체험한 뒤 구매하려는 소비자 수요가 높아 오프라인 매장 영향력이 유지되고 있다.

대형 전자제품 유통체인 외에도 독립형 전자매장, 휴대폰 판매점, 지역 유통업체들이2· 3선 도시를 중심으로 웨어러블 제품 판매 확대에 중요한 역할을 하고 있는 것으로 나타났다.

 

<인도 웨어러블 기기 주요 유통 채널>

[자료: KOTRA 뭄바이무역관 2차 조사]

한편 웨어러블 의료기기 시장 역시 병원, 약국, 디지털 헬스케어 플랫폼 등을 중심으로 유통이 증가하면서 웨어러블 시장은 기존 소비자 전자제품 중심 구조를 넘어 헬스케어 영역까지 확대되는 모습이다. 업계에서는 스마트글라스, 스마트링, 산업용 웨어러블, 스마트 의류(Smart Clothing), 아동·안전용 웨어러블, AI 기반 헬스케어 웨어러블 등 신규 제품군 확대가 향후 유통채널 다변화를 더욱 가속화할 것으로 보고 있다. 이에 따라 전문 리테일 채널, 헬스케어 파트너십, 디지털 커머스 플랫폼 중심 유통 전략 중요성도 더욱 커질 전망이다.

동시에 규제 기준, 수입 인증 및 정부 제조정책 역시 인도 웨어러블 산업 구조 변화에 중요한 변수로 작용할 것으로 분석된다.

인도 정부, 웨어러블 제조·디지털 인프라 지원 확대… 규제 기준도 강화

인도 웨어러블 기술 산업은 제조 육성 정책과 디지털 인프라 확대, 품질 규제 강화 등을 기반으로 빠르게 성장하고 있다. 인도 정부는 생산연계인센티브(PLI) 정책과 웨어러블·히어러블(Hearable) 기기 대상 단계적 제조프로그램(PMP)을 통해 현지 전자제품 제조 생태계 구축을 적극 지원해왔다. 이들 정책은 현지 조립 확대와 부품 국산화, 공급망 구축 등을 촉진하며 인도 웨어러블 제조 기반 강화에 중요한 역할을 수행했다. 현재 주요 인센티브 적용 기간은 종료됐지만, 이를 통해 구축된 제조 인프라와 공급망, 조립 역량은 여전히 인도 웨어러블 산업 성장의 핵심 기반으로 작용하고 있다는 평가가 나온다.

동시에 Digital India, Ayushman Bharat Digital Mission(ABDM), 통합결제시스템(UPI) 인프라 확대 등 정부 정책도 웨어러블 시장 성장에 긍정적인 영향을 미치고 있다. 업계에서는 이러한 정책들이 웨어러블 기기의 헬스케어 모니터링, 디지털 결제, 연결형 소비자 생태계(Connected Ecosystem) 확대를 가속화하고 있다고 분석하고 있다. 특히 UPI 기반 결제 기능이 탑재된 스마트워치와 건강관리용 웨어러블 제품 수요가 증가하면서 국내외 웨어러블 브랜드들에게 우호적인 시장 환경이 조성되고 있다는 평가도 나온다.

한편 인도에서 웨어러블 제품을 판매하기 위해서는 다양한 인증 및 규제 요건을 충족해야 한다. 대부분의 전자·배터리 기반 웨어러블 제품은 인도표준국(BIS)의 강제등록제도(CRS)에 따른 인증을 받아야 한다. 또한 블루투스(Bluetooth), 와이파이(Wi-Fi) 등 무선통신 기능이 포함된 제품은 인도 통신 규정에 따라 WPC(Wireless Planning & Coordination) 승인도 필요하다. 의료 모니터링·진단·헬스케어 기능이 포함된 웨어러블 기기의 경우 중앙의약품표준관리기구(CDSCO) 규정에 따른 등록 및 인증 절차가 요구될 수 있다. 전자 웨어러블 제품 제조·수입 기업들에 대한 환경 규제도 강화되는 추세다. 현재 기업들은 인도 전자폐기물(E-Waste) 관리 규정에 따라 확대생산자책임(EPR) 의무를 준수해야 하며, 이에 따라 전자폐기물과 배터리의 수거·재활용·폐기 관리 책임도 부담해야 한다.

웨어러블 기술이 단순 소비자 전자제품을 넘어 헬스케어, AI 기반 서비스, 연결형 라이프스타일 분야로 확대되면서 발생하는 소비자 수요와 사용 패턴 변화가 규제∙인증과 관련된 향후 시장 구조 변화에 더욱 큰 영향을 미칠 것으로 전망된다.

소비 트렌드는 프리미엄·헬스케어 중심으로 재편 중

소비자 선호는 저가형(entry-level) 제품 중심에서 프리미엄·헬스케어 중심 제품으로 점차 이동하고 있다. 과거 시장 성장은 보급형 스마트워치와 TWS(True Wireless Stereo) 제품이 주도했지만, 최근 소비자들은 제품 품질과 소프트웨어 안정성, 건강관리 기능, 사용자 경험 등을 더욱 중요하게 고려하는 추세다. 특히 심박수 모니터링, 수면 추적, 스트레스 분석, 피트니스 코칭, UPI 기반 결제 기능 등이 주요 구매 요인으로 부상하고 있으며, 이러한 경향은 도시 소비층과 건강관리에 관심이 높은 소비자들 사이에서 더욱 두드러지고 있다. 스마트 손목밴드, 스마트링, AI 기반 스마트글라스, 웨어러블 의료기기, 차세대 피트니스 웨어러블 등 신규 제품군도 점차 시장 존재감을 확대하고 있다. 소비자들이 보다 개인화되고 연결된 디지털 경험을 선호하면서 관련 제품 수요도 증가하는 추세다.

동시에 2·3선 도시를 중심으로도 웨어러블 기기 보급이 빠르게 확대되고 있다. 업계에서는 합리적인 가격대 제품 확대와 온라인 판매채널 접근성 개선이 신규 소비층 확대를 이끌고 있다고 분석한다.

예방의료에 대한 관심 증가와 가처분소득 확대, 디지털 인프라 개선 역시 의료용 및 산업용 웨어러블 시장 확대를 가속화할 것으로 예상된다.

시장 경쟁이 치열해지면서 기업들의 경쟁 전략도 변화하고 있다. 향후 단순 가격 경쟁보다는 생태계 연계(Ecosystem Integration), 소프트웨어 경쟁력, 사후지원(A/S), 차별화된 사용자 경험 강화에 더욱 집중할 것으로 예상된다.

인도 웨어러블 시장 성장세 지속… 글로벌 기업 진출 기회 확대

인도의 웨어러블 기술 시장이 빠르게 성장하면서 외국기업들에게도 새로운 사업 기회가 확대될 전망이다. 업계에서는 프리미엄·고기능 웨어러블 기기에 대한 수요 증가가 한국 등을 포함한 외국 기업들에게 유리한 시장 환경을 조성하고 있다고 평가된다. 특히 프리미엄 스마트워치, 웨어러블 의료기기, 스마트링, AI 기반 스마트글라스, 차세대 헬스케어 웨어러블 분야는 아직 대중형 시장 대비 경쟁이 제한적인 만큼 유망 진출 분야로 꼽힌다.

인도의 전자제품 제조 생태계 확대 역시 장기적으로 유리한 요인으로 평가된다. 웨어러블·히어러블(Hearable) 기기 대상 단계적 제조프로그램(PMP)은 2026년 3월 종료됐지만, 해당 정책을 통해 현지 조립 역량과 공급망 기반이 크게 강화됐다는 분석이다. 여기에 인도 정부의 전자제품 제조 육성 정책과 공급망 개선도 웨어러블 산업 성장에 긍정적인 영향을 미치고 있다. 업계에서는 현지 조립 확대와 부품 조달 체계 강화, 제조 인프라 개선이 신규 해외기업 진출에도 우호적인 환경을 조성하고 있다고 보고 있다.

2·3선 도시 중심 소비 확대와 디지털 인프라 성장도 시장 잠재력을 높이고 있으며, 이에 따라 기업들은 현지 조립 생산, 전략적 파트너십, 합작투자(JV) 등을 적극 검토하는 분위기다.

관계자들은 인도 웨어러블 시장이 향후 프리미엄화와 디지털 헬스케어 연계, AI 기반 개인화 서비스 중심으로 재편될 전망이며, 이에 따라 반도체, 센서, 배터리, 디스플레이, 소비자 전자기기 생태계, 스마트 헬스케어 솔루션 분야 경쟁력을 보유한 기업들이 시장 성장의 주요 수혜자가 될 가능성이 높다고 분석한다. 테크놀로지 전문 경영 컨설팅사 ZS Associates의 Associate Consultant Sahil Tomar는 인도의 웨어러블 테크놀로지 시장은 장기적으로 강한 성장 잠재력을 보유하고 있으며, 한국 기업 역시 인도시장에 안착한 기존 기업들의 사례를 참고삼아 시장 진입시 장기적 관점에서 접근을 시도해야 한다고 KOTRA 뭄바이무역관과의 인터뷰에서 밝혔다. 

자료: IDC, Mordor Intelligence, Tracxn 등 KOTRA 뭄바이무역관 자료 종합