- 이집트, 2019년 부터 천연가스 생산국으로 거듭나-

- 2021까지 역내 에너지 허브 꿈꿔-   

 

가. 산업특성

 

□ 정책 및 규제

 

   ㅇ 이집트 석유 및 천연가스 산업의 주체는 이집트 석유부 (MOP, Egyptian Ministry of Petroleum)으로 이집트내에서 생산되는 석유 및 천연가스 자원에 대해 규제, 발전, 조직, 유통 등 총괄 하는 정부 기관임.

 

ㅇ 석유부는 크게 두 개의 기관으로 관련 산업을 관장하고 있음.

     - 이집트석유공사(EGPC, Egyptian General Petroleum Corporation)는 국내외 석유 수요에 대응하여 탐사 작업 등을 주관함. 생산 및 정제 프로젝트 모두 관할하고 있음.

    - 이집트천연가스지주회사(EGAS, Egyptian Natural Gas Holding Company)는 EGPC 소유의 공기업으로 천연가스에 초점을 맞추고, 보다 구체적으로 천연가스산업을 촉진하기 위한 프로젝트를 시행함. 여기에는 업스트림(탐사, 시추, 생산)과 다운스트림(가공, 송출, 국내 시장 액화 및 LNG 마케팅에서의 천연가스 유통)이 모두 포함됨.

 

 ㅇ 천연가스시장 활동법 제196조

    - ‘Gasreg’는 천연가스규제기관(Gas Regulator)의 줄임말로 천연가스시장 활동법 196조에 의해 시장 규제를 위한 독립 기관으로 지정됨. 신규투자 장려, 서비스품질 향상뿐만 아니라 시장 참가자 면허부여, 성과기록, 설비이용승인 등을 담당함

    - 천연가스시장 활동법 제 196조에 따라 ‘Gasreg’의 면허를 받지 않으면 천연가스시장에 참여할 수 없음.

 

 ㅇ 채굴 및 채석법 제66조

     - 탐사 및 개발권은 이집트석유공사(EGPC) 또는 이집트 천연가스지주회사(EGAS)를 통한 양허계약 형태로 인정됨.

 

 ㅇ 석유·천연가스 투자유치 인센티브 도입

     - 정부는 2016년 석유 및 천연가스회사의 부채를 일부 배상하였음.

     - 신규개발에서 천연가스 가격을 논의 후 책정할 수 있으며, 현재 천연가스 생산기업은 최대 USD2.65/mn BTU를 받으며 프로젝트 개발위험을 기업이 부담하지 않게 됨.

     - 시장 자유화와 투자개선을 위해 천연가스를 정부에 팔지 않고 상업적 생산자에게 직접 판매할 수 있음.

 

 ㅇ Fiscal 인센티브

     - 양허계약과 이집트석유공사(EGPC)의 승인에 따라 약정 기간 동안 탐사비를 분할 상환할 수 있음. 비용 자본화 및 소득세 공제를 위해 천연가스 탐사업에 제공됨.

 

 

□ 최신 기술 동향

 

  ㅇ 석유 및 천연가스분야 혁신 강화 및 발전

    - 2016년 정부가 시행한 연구비 증액 및 현대 기술 활용 촉진을 통한 발전 프로젝트로 2020 완성을 목표로 하고 있음.

    - 전기발전소 개발과 분산을 위한 운영체제 구축 및 기술개발

    - 신재생에너지 개발 및 생산성 제고에 집중, 8개 주립 정유소에 선형 프로그래밍 소프트웨어 적용하여 생산모델을 개발하고 손실을 최소화함.

    - 고위험 지역에서 인공지능과 자동화를 통한 조사와 모니터링 진행

 

 

□ 주요 이슈

 

 ㅇ 신규 천연가스전 발견

     - Zohr, Atoll, Nooros 석유전이 새로 발견되어 이집트는 2019년부터 천연가스를 자급 자족하고 있으며, 2021에는 석유 순수출국에 진입하여 에너지 허브 역할을 수행할 것임.

 

 ㅇ 바이오디젤 생산에 적합

     - 이집트는 경쟁력 있는 노동력 시장, 안정적이고 더운 기후, 식물재배에 적합한 토양을 가지고 있음. 이는 바이오디젤 생산에 적합한 기후임.

 

 ㅇ 환경표준 측정을 적용한 프로젝트 진행

     - 석유부, 전기부, 환경부 공동 프로젝트의 일환으로 에너지 분야 오염물질 발생 제한과 환경성과 감독체계를 마련하고자 함. 2020년부터 2025년까지 시행될 것임.

 

 

□ 주요기업 현황

 

 ㅇ 이집트 석유시장은 국가의 영향력이 높으며 특히 판매단계인 다운스트림(Downstream)에서 높음. 생산단계인 업스트림(Upstream)에서 자원 소유자인 외국기업은 정부 또는 다음 공공기업과(Egyptian General Petroleum (EGPC), Egyptian Natural Gas, Ganoub El Wadi Petroleum) 계약해야함.

 ㅇ 이집트 업스트림(Upstream) 기업에는 다수의 주요 국제기업 및 현지기업이 있으며 그 중 4개 기업이 우세함. Apache Energy와 Eni는 2015년 석유 생산 선두기업이며 Rosneft이 Zohr 석유전 개발 면허가 있는 Shorouk 지분 30%를 매입하며 업스트림(Upstream)에 진입하였음.

ㅇ 천연가스시장 주요기업도 비슷하나 Shell이 BG인수 후 이집트 주요 천연가스생산기업으로 발돋움함. Eni, BP, Apache Energy 또한 주요 천연가스생산기업임. The West Nile Delta 와 Zohr 프로젝트는 BP와 Eni의 천연가스생산지분을 최고수준으로 끌어올렸으며 Zohr 생산량이 증가하며 지분이 계속 증가할 것임.

 

(Apache Energy)

  - 이집트에서 22년간 탐사, 개발 및 운영경험이 있으며 2017년 이집트 서부사막의 5.6mn 에이커를 보유하여 가장 넓은 서부사막 보유자임.

  - 기업 소유지 중 약 69%가 이집트의 미개발 지역으로 향후 상당한 탐사 및 개발기회를 제공함.

  - 2017년 NW Razzak과 South Alam El Shawish 양허계약 최종승인을 받아 이집트 미개발지역 약 1.6mn 에이커를 추가로 보유함.

 

(Eni)

    - 자회사인 International Egyptian Oil을 통해 이집트 업스트림(Upstream)의 상당부분을 차지하며 Zohr를 포함한 다양한 프로젝트를 진행중임.

    - 2019년 7월 South West Meleiha 생산을 시작했으며 현재 2개의 유정 생산량은 약 5000b/d로 2019년 9월 7000b/d에 이를 것으로 예상되었음.

 

(BP)

    - 이집트 업스트림(Upstream)에서 55년 이상 주요기업임.이집트 석유와 콘덴세이트의 약 10%를 생산하며 EGAS와 IEOC를 갖춘 JV를 통해 이집트 천연가스의 약 60%를 생산함.

    - 대형 West Nile Delta 프로젝트를 진행하며 Zohr뿐만 아니라 다수의 탐사에 참여하고 있음.

 

    

나. 수급현황

(단위 : USD)

	2017	2018	2019
투자	4,784,414,012	5,072,458,599	7,658,764,331
생산	16,390,197,452	17,714,426,752	─
수출	2,713,500,000	4,172,200,000	6,705,700,000
수입	10,116,600,000	9,955,400,000	8,981,100,000

자료 : 이집트 중앙은행(CBE, Central Bank of Egypt)

 

ㅇ 투자

    - 2019년 석유 및 천연가스부문 총 투자액은 전년도 약 50억 달러에 비해 크게 증가하여 76억 달러에 달함.

    - 이집트 투자청(GAFI, General Authority for Investment and Free Zones)에 따르면 민간 투자와 외국기업 투자가 전체 투자의 약 3분의 2를 차지하고 있음.

 

 ㅇ 석유 생산

    - 석유 생산증가를 위해 Zohr을 중심으로 대형 유전에 대한 대규모 지원이 있을 것임.

    - 장기적으로는 2020년 중반 이후 이집트 내 유전의 구조적 감소로 총 석유 생산량은 감소할 것임.

    - 원유, 휘발유와 기타 액체연료 수요는 해안 천연가스전 생산의 증가와 관련 액체연료 생산증가로 뒷받침될 것임.

 자료 : Fitch Solutions

 

 ㅇ 천연가스 생산

     - 2017년 12월에 시작된 Zohr 프로젝트는 초기 생산량 일일 평균 350mn 입방피트였으며, 2019년 12월 Eni의 Zohr 천연가스전 개발로 생산량이 크게 증가하여 일일 평균 3.0bn 입방피트(24bcm)를 기록하였음. 당시 2019년 말까지 Zohr 생산량을 33bcm까지 증가시키는 것을 목표로 하였음.

     - Zohr 후속개발은 긍정적인 위험요소(Upside Risk)를 가지고 있으며 2020년 중반까지 생산량이 증가하여 2017년부터 2020년까지 이집트 천연가스생산이 65% 이상 증가할 것으로 예상하였음.

   자료 : Fitch Solutions

 

 

다. 진출 전략

    

 

□ SWOT 분석

강점(S)	약점(W)
• 천연천연가스 매장지로서 이집트의 잠재력 • 서부사막 석유 매장 가능성 • 이집트 업스트림(Upstream) 라이센싱 계약에 대한 국제적 관심 • 수에즈 운하를 통한 석유 및 천연가스 수송경로 통제권 • 아프리카 최고의 원유정제능력 보유 • 성장을 뒷받침하는 100mn 이상의 내수시장	• 국가가 책정한 정제유와 천연천연가스 가격으로 시장가격에 미치지 못해 외국인 투자 감소 • 경제성장률 둔화와 화폐 평가절하로 인한 투자 안전성 약화 • 석유 및 천연가스 인프라에 위협이 되는 시나이 반도와 이웃국가인 리비아의 안보문제
기회(O)	위기(T)
• 미탐사지역인 심해 지중해 자원매장 가능성 • 판매가 상승에 따른 추가 보조금으로 투자 매력도 상승 • 미탐사지역인 서부사막의 탄화수소 매장 잠재력 • 석유 및 천연가스 수요에 따른 투자기회	• 유가 하락과 개발기업 예산삭감으로 인한 국제 투자 감소 • 정책 불이행과 추가 보조금 지연으로 투자 매력도 하락 • 추가적인 화폐 평가절하로 미국달러 상환지연과 수입연료 지불능력 저하

 

 

□ 유망분야

   ㅇ 해당제품들은 진행중인 프로젝트 필수품이며 이집트 생산능력 부족으로 수입에 의존하기 때문에 수출 유망품목임.

   ㅇ 한국기업은 수출 시 이집트 에이전트 선정을 통해 ‘벤더 등록’ 절차를 반드시 거쳐야 함.

품목 / HS Code	2019 / USD
	총 수입	한국 수입 (순위, 비율 %)
밸브 (8481)	174,818,640	3,108,374 (11, 1.78)
파이프 (7304)	68,779,643	650,031 (8, 0.95)
관 연결구류 (7307)	100,629,516	2,133,292 (9, 2.12)
펌프 (8413)	143,203,063	1,828,744 (16, 1.28)
철 반제품 (7207)	833,030,895	1,484,724 (9, 0.18)
열펌프 (8418)	124,959,776	7,447,557 (7, 5.96)
기체 압축기 (8414)	123,782,919	1,078,061 (16, 0.87)
샤프트커플링 (8483)	89,272,505	953,054 (14, 1.07)
플렉시블 튜빙 (8307)	6,621,574	167,591 (9, 2.53)

자료 : Global Trade Atlas