英, AIM 상장 가이드

- AIM, 영국의 코스닥으로 2500여 개 유망기업 등록 -

- 등록상 특별제한이 없으나 Nomad, Broker 필요 -

 

보고일자 : 2007.7.19.

박윤홍 런던무역관

y.park@kotra.co.uk   

 

 

□ AIM 소개

 

 ○ 영국의 AIM은 쉽게 설명해 영국의 코스닥으로 볼수 있으며, 1995년 개장이래 현재 2500여 개의 젊고 유망한 기업들이 등록돼 있으며 340억 파운드(한화 약 61조원) 규모의 거래액을 형성하고 있음.

 

□ AIM 상장기업 조건

 

 ○ 비교적 상장절차가 간단하며 특별한 제한이 없음.

   1) 회사 규모에 관한 제약 없음.

   2) 일반 소유 주식량에 따른 규제 없음.

   3) 거래내역 정보 필요 없음.

   4) 대다수의 매매를 위한 주주 동의 필요 없음.

   5) 회사 주식 양도에 따른 제약 없음.

   6) 영국 내 법인설립 의무 없음.

 

□ 주요 요구사항

 

 ○ AIM 상장 시 회사는 반드시 Nominated Adviser, Broker를 상시 두어야 한다는 점임

 

 ○ Nominated adviser는 거래소로부터 인증을 획득한 회사야 함. AIM 상장사는 한 번에 한 명의 nominated adviser만을 둘 수 있으며 AIM 가입 신청회사를 평가하고 인도하는 역할을 맡음.

  - 신청 기업 상장전반에 있어 최적 조건 제공 배려

  - 기업 서류 및 회계장부 관리

  - AIM 내 해당기업의 중재자 역할 수행

 

 ○ Broker는 런던 증권거래소(LSE) 회원 증권사이어야 함. 만약 브로커가 노마드와 동일한 회사일 경우 정보제공 및 기업평가 시 내부적 이익 충동 발생우려로 더욱 강력한 제재를 받게 됨.

  - 시장 및 거래 관련정보 제공

  - 자사 주식 관련 투자자 분석

  - 주가 책정 및 투자 관련 조언 제공

 

 ○ Nomad, Broker에 대한 정보는 아래 LSE AIM 사이트에서 확인 가능.

     (http://www.londonstockexchange.com/en-gb/products/companyservices/ourmarkets/aim_new/About+AIM/choosingadvisers1.htm)

 

□ 등록 신고(Pre-admission announcement)

 

 ○ 신청사는 AIM 등록 예정일 최소 10일 전에 Announcements를 형식에 맞게 준비해　AIM　Regulation에 이메일로 보내야 하며, 정보를 제공받은 후 거래소는 RNS(The Regulatory Information Service)에 이를 통보함.

 

□ 등록 신청(Application documents)

 

 ○ 등록 예정일 최소 3일전까지 신청사는 1)AIM 등록비와 2) 신청서 3) 전자형식 문서를 형식에 맞게 작성해 4) nominated adviser의 declaration과 함께 아래 주소로 제출해야 함.

    Issuer Implementation,

    London Stock Exchange plc,

    10 Paternoster Square, London, EC4M 7LS

 

   1) AIM Fees
AIM에 상장을 원하는 회사들은 거래소 이용 허가 3일전까지 등록세 4535파운드를 납부해야 함. 등록세는 4월 1일 기준으로 매년 납부 해야 하며 따라서 첫 등록 시는 등록시점을 기준으로 남은 일수 비율 계산을 통해 4535파운드의 일부금액을 납부하면 됨.

   2) 신청서 및 Nominated adviser가 작성해야 할 declaration 양식은 거래소 사이트에서 제공

   3) 전자형식의 신청 문서들은 아래 이메일 주소로 제출해야 함.
issuerimplementation@londonstockexchange.com.

 

 ○ 만약 등록문서를 제출한 이후부터 등록승인이 있기 전까지 등록 자료들에 수정해야 할 사항들이 발견되면 새 정보를 담은 자료가 추가로 작성해야 하며 제출된 문서들은 신청사의 증권이 AIM에 등록된 후로 최소 한 달간 공공자료로써 오프라인이나 온라인에서 무료로 제공될 수 있어야 함.

 

□ 등록 효력 (Admission to AIM)

 

 ○ 신청사의 등록은 거래소가 거래허가서(Dealing notice)를 발행한 이후부터 효력을 얻게 됨.

 

 

자료원 : 런던 증권 거래소(LSE) 자료 등