- 현금 사랑 독일인, 유럽2차 결제 산업 지침(PSD2) 실효로 핀테크 성장 기대 –

- 독일 뮌헨은 핀테크, 인슈어테크(Insurtech) 거점 도시로 발돋움 중 -

□ 산업동향

  ㅇ 핀테크(fintech)'란 '금융(finance)'과 '기술(technology)'이 결합한 서비스로 저축, 송금, 보험 등의 금융 서비스에 빅데이터 분석,인공지능 및 블록체인 등의 소프트웨어 기술적 요소가 더해진 것을 의미하며, 금융의 인터넷화, 모바일화 현상으로 이해 할 수 있음

    - 세계의 핀테크 결제 시장 규모는 2019년 480억 달러에서 2025년까지 1,243억 달러에 달할 것으로 예측되며, 약 23.84%의 연평균 성장률(CAGR)이 전망됨(자료:Deloitte, KPMG)

ㅇ 2019년 11월  글로벌 회계 컨설팅업체 KPMG 인터내셔널과 핀테크 벤처투자기관 H2벤처스는 ‘올해의 핀테크 100대 기업’을 선정해 발표함. 기술 혁신과 자본 조달이 우수한 업체는 ‘50대 선도 기업’으로, 새로운 기술로 주목받는 곳은 ‘50대 떠오르는 기업’으로 분류함

총 2,135억달러 가치, 58개 주요 기업 분포도

자료: CBInsight

독일 핀테크 기업 오버뷰, / 2019년 9월 기준

링크: https://paymentandbanking.com/german-fintech-overview-unbundling-banks/

자료: PBA Experts GmbH (paymentandbanking.com)
 

ㅇ 2019년 독일의 핀테크 기업은 약 900여개사에 달하며, 신규 핀테크 스타트업들의 창업은 전년 127개사에서 53개사로 대폭 줄었으나, 벤처캐피털의 투자는 2018년  11억 5,800만 유로에서 2019년 9월까지 12억 8,900만 유로로 증가함. 독일의 핀테크 스타트업들은 주로 블록체인(Blockchain),파이낸싱(Financing), 투자(Investment), 인슈어텍(Insurtech), 프로프텍(*Proptech: 이윤창출 부동산)으로 발전하고 있음(자료: Comdirect)

독일 핀테크 현황 분석

   자료: Comdirect

    - 독일의 핀테크 산업은 주요 도시인 베를린, 함부르크, 프랑크푸르트, 뮌헨 등에 위치하며 특히 뮌헨은 Allianz, Munich Re, die Bayerische와 LV1871, 금융기업인 와이어카드(wirecard)의 본사 소재지로 보험과 관련된 인슈어테크(Insurtech)로 발전되고 있음
 

독일 도시별 생성 스타트업 성격 및 투자비용

자료: 독일 스타트업 (www.deutsche-startups.de), Handelsblatt
 

    - 뮌헨의 동부역(Ostbahnhof)근처에 새로 조성된 산업단지에 위치한 Werk 1(www.werk1.com)은 뮌헨 지역의 Insurtech Hub (www.insurtech-munich.com­) 사무실이 위치하여, 뮌헨지역 스타트업들의 밀집 지역임. 뮌헨의 대표 Insurtech 으로는 IDnow, ottonova를 들 수 있음

□ 독일내 주요 핀테크 스타트업  사례

ㅇ 2019년 12월  현재, 독일내 가장 많은 투자를 받은 스타트업으로 Flixbus (4억7천만 유로), GetYourGuide (4억 2천만 유로), N26 (4억6백만 유로), SumUp (3억3천만유로),등을 들 수 있는 데, 이 중 N26사와 SumUp사가 핀테크 관련 스타트업임(자료: www.deutsche-startups.de)

    - Insurtech Hub의 대표이사인 홀츠하우어(Holzhauer)씨는 우리 무역관과의 인터뷰에서 “세계적인 스타트업 생태계(ecosystem)로 운영되는 샌프란시스코처럼 스타트업들이 활동하기 좋은 지역은 없다고 생각한다. 샌프란시스코는 세계적인 스타트업들이 집중되어 공동의 목적인 성공적인 투자 창출 및  협업 인프라가 가까이 진행된 형태라고 하면서, 기존 보험관련 투자자들이 밀집되어 있는 뮌헨의 경우도 스타트업들이 집중 생성되는 중이라, 관련 환경을 제공할 수 있는 인슈어테크의 허브역활을 하고 싶다”고 밝힘

ㅇ 아래 제시하는 독일 10대 핀테크 기업들이 제공하는 서비스 솔루션과 관련 투자자들의 분석은 관련국내기업들이 참고할 만한 트렌드 및 투자 방향임

독일 10대 핀테크 스타업 분석

자료: 뮌헨무역관 정리

ㅇ 유럽의 유니콘 기업이나 핀테크 스타트업들은 국제적인 핀테크 관련 컨퍼런스에 참가하여 관련 서비스 및 기술력들을 피칭하여 굵직한 투자자들과의 만남의 계기로 활용함. 다가오는 2020년에도 핀테크 관련 투자는 확대될 전망인 가운데, 유럽 투자자들이 대거 참가하는 행사들에 국내 핀테크 스타트업들이 참가하기 유망한 행사들은 아래와 같음
 

유럽내 주요 핀테크 행사 일정 / 2020년

자료: 뮌헨무역관 정리

□ 유럽 핀테크 사업 규제 관련 분석

  ㅇ 2019년 9월 14일자로 유럽 2차 결제 산업 지침(PSD2: Payment Services Directive 2)이 유럽 금융기관내 실효됨으로서, 관련 핀테크 국내기업은 독일 시장 진출에 앞서, 시장 규제 내용을 숙지해야 할 것임.

    - PSD2 (Payment Services Directive 2)의 실효로 금융권 및 핀테크사들은 제 3자가 연결할 공개 API(Application Programming Interface/응용프로그램 인터페이스)가 포함된 RTS(RTS : Regulatory Technical Standard/규제 기술 표준)를 의무적으로 준수해야 하는 점이 핵심 요점임

1. 온라인 결제시 강력한 보안 인증 규칙인 RTS 시행 의무

    - RTS는 보안 인증과 통신 표준을 위한 규제로, 은행과 제 3자 결제 서비스 제공자들 사이에 API에 대한 최소한의 요구사항을 충족시켜야 계좌 정보에 접근이 가능함. RTS는 고객 정보를 위한 기반으로 구축되었지만, 모호한 표현과 조항들이 많은 현 상황들을 잘 인지하고 해석해 나가야 할 것임

1. 유럽 전역의 금융기관 결제 서비스 호환을 위한 기술 솔루션, API 구축 필요

    - 유럽 전역의 은행들은 각각 독자적인  API 표준 및 사양을 보유하고 있고, 지불 결제 수행 및 은행 간 인증 수행 시 상충하는 경우가 있어 국가간 금융 기관이 협력하기 어려운 환경임. 핀테크 기업들은 금융 기관끼리의  공동 사용 가능한 솔루션을 제공해야 함

□ 국내기업 독일 진출 현황과 전망, 시사점

  ㅇ 2019년 핀테크 사업의 주요 기술력을 분석해 보자면 ①데이터 관리 및 사용 간소화, ②클라우드 컴퓨팅 비즈니스 영역 창출, ③사이버 보안 탐지 및 차단용 생체 인증 기술, ④모바일 앱 및 BaaS 설정등을 들 수 있음

    - 이러한 기술력 분석을 바탕으로, 국내 IT기업들의 간소화(Simplify), 가상화(Virtual), 모바일(Mobile)화의 강점으로 접목한다면,유럽 금융 기업들과의  협업, 융복합할 수 있는 기회가 될 수 있을 것으로 판단됨

  ㅇ 국내기업 Y사는 현지 진출 국내 기업 B사의 현지 기반을 활용해 자체 핀테크 기술을 독일 철도청에 적용 중임. 특히 독일 철도청(DB) 회의실 2만개를 비롯 철도 시스템 내에 국내 핀테크 프로그램을 설치하여, 예약자의 자동 체크인하는 시스템을 공급 중

    - 독일 철도청 외에 슈파카세(Sparkasse), 캄프(Kamp) 등에 대한 영업권을 확보하고 있어 사업 확장성을 고려해 협업 시작. 이번 협약을 계기로 유럽 내 서비스 확대를 기대하고 있으며, 앞으로 은행과 상점 내 지점 관리와 매장 내 모바일 주문, 샵 마케팅, 모바일 결제 사업 등에 진출할 계획이라고 함

ㅇ 독일 주요 금융 기관 및 보험사들은 글로벌 스타트업들에 대한 투자에 대한 관심이 높고, 신기술 도입에 발빠르게 대응하고 있으며, 신생 핀테크 스타트업에 대한 투자 결정이 신속한 인프라가 형성되어 있음
     -글로벌 사회에서도 국내 핀테크 기술력을 인정받고 있는 시점에, 국내 기술개발 경쟁력을 바탕으로 독일 금융 투자자들의 핀테크 기술 수요 충족 및 협업 가능성이 높은 기회라고 전망